CSN inicia segunda fase da venda da CSN Cimentos; operação pode superar R$ 10 bilhões
CSN avança na venda da unidade de cimento
A CSN deve abrir, na próxima semana, a segunda etapa do processo de venda da CSN Cimentos, a segunda maior produtora de cimento do Brasil. Nesta fase, as empresas interessadas deverão apresentar propostas formais, confirmou ao InvestNews uma fonte próxima à operação.
Fontes envolvidas na negociação estimam que a alienação do controle da cimenteira pode superar R$ 10 bilhões. Entre os potenciais compradores mencionados estão o Grupo Votorantim, a Polimix e as empresas chinesas Anhui Conch, Huaxin Cement e Sinoma International.
A J&F, holding dos irmãos Batista, chegou a ser apontada como participante da disputa, mas teria desistido da compra, segundo apurou a reportagem.
Fontes ligadas ao processo indicam que a Votorantim Cimentos — maior companhia de materiais de construção do país e a sétima maior produtora de cimento do mundo em capacidade instalada — pretende atuar por meio de um consórcio caso avance na aquisição. Essa estrutura teria por objetivo contornar possíveis restrições impostas pelo Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade), uma vez que uma compra direta poderia enfrentar objeções do regulador devido ao porte da Votorantim no setor.
O Morgan Stanley foi contratado como assessor financeiro da transação.
A venda da CSN Cimentos integra o plano mais amplo de desinvestimentos da CSN, que tem como meta captar entre R$ 15 bilhões e R$ 18 bilhões a partir de 2026. A direção da companhia afirma que o objetivo é reduzir o endividamento do grupo, concentrar esforços em segmentos com maior rentabilidade e, em até oito anos, alcançar uma alavancagem sustentável de aproximadamente 1 vez na relação dívida líquida/Ebitda, além de dobrar o Ebitda no período.
Imagem: Imagem Divulgação
Ao apresentar o programa de desinvestimentos, o controlador e CEO da CSN, Benjamin Steinbruch, afirmou a investidores e analistas: “Vamos resolver de uma vez por todas a alavancagem da CSN. Nunca nos comprometemos de maneira tão objetiva e pragmática para que isso ocorresse”.
O processo segue agora para a etapa de recebimento de propostas formais, com as próximas movimentações definidas pelos interessados e pelos assessores da operação.
Com informações de Investnews
